多家银行存款利率下调

低利率时代，会持续多久？

存款利率一降再降，对我们意味着什么？

其实，低利率甚至负利率，经常发生在欧美日本等国家，但我们国家很少出现过。我国尽力避免低利率甚至负利率，因为对于热衷存款的中国人来说，无疑是很大冲击。

中国人民银行原行长周小川，在2019年一次重要会议上讲话时说：中国可以尽量避免快速进入负利率时代。注意这个用词是“尽量避免快速进入负利率时代”。

同时他在2019年创新经济论坛上还讲了一段话“10年后想买一款3%的理财产品，都可能要像汽车牌照摇号那样完全靠运气了”这并非危言耸听。

近20年来，银行利率一直在下调，以一年期定期存款利率为例，目前利率已经降到处于近20年来最低水平，如下图所示：

数据来源：wind ，中国货币网

“他山之石可以攻玉”，我们先来看看欧美日本等国家低利率或者负利率持续了多久？

2008年金融危机之后，欧美经济体进入“低利率”甚至“负利率”时代，直到最近两年，由于试图控制不断飙升的通货膨胀，欧美等国家多次加息，多次加息似乎已经预告了低利率时代的终结。

但IMF却对此泼了一瓢冷水，IMF在4月11日公布的最新一期《世界经济展望》报告中表示，在人口老龄化和生产率增长乏力的推动下，美国和其他工业化国家的利率将恢复到疫情暴发前的超低水平。

看来，欧美等国家还持续在低利率甚至负利率泥淖中挣扎。

由此也可以看出，我国当前经济复苏并不稳定、货币政策在很长一段时间内很大概率会继续宽松，而在我国经济彻底恢复之前，低利率预计将会持续很长时间。

怎么给长期利率踩刹车？

从国外各大经济体的利率下行趋势看，从我国的历史利率来看，利率一直在走下行路线。

如今，低利率已经成为时代常态，负利率的脚步也越来越近。那么，我们如何才能给长期利率踩刹车呢？

我们手里的钱可以放在两个地方。

选择一，放到安全的地方，无风险回报率。这个通道可选的工具是：存款、国债和保险。

选择二，看不上那些低回报率的投资，也能够接受损失，可以一切从头再来，本金丢了也能坦然，那么可以选择高风险的资产，前提就是要承受越来越高的投资风险，也就是选择本金不再能兜底，不再安全的资产。

在选择一里，存款、国债、保险的区别，存款是浮动利率，未来国家的利率调整，则存款利率也会波动，国债也是一样，会根据每一期发行时国家当时的宏观调控来确定利率。

而保险呢，它主要提供两个保障：安全和锁利。虽然它不能代替其他的理财工具，因为它收益不高，但它的优势在于安全，且所有权益都写进合同。当下签合保单的预定利率是多少，未来一直是多少，相当于从承保那一刻开始就锁定了当下的预定利率。

预定利率和实际拿到的保单的收益，它不是一个概念，预定利率是保险公司在给这个产品定价时候用的一个精算利率，但这个利率还要减掉保险公司承担的风险成本和公司的行政开支等等。

所以，一个预定利率是2.5%的产品，实际的资金增值可能只有2.3%、 2.2%，甚至有一些老保单只有一点几，这都是客观存在的。

当然，未来保单的预定利率大概率也是会往下走的，从1996年到现在，保险业也是经历了几个重要的预定利率变化的时间点。不过，国家来管控这个行业也是希望保险行业稳健发展。因为它保的是大家的看病钱、就医钱、养老钱、教育钱，它是一个经不起风险的领域。

虽然中短期资金感受不到复利和单利的差别，但是那些我们人生当中可以跨越10年、20年、30年、50年的资金在锁定复利上是非常有价值的。比如，给子女储备的教育金，孩子出生了，他20多岁要用教育金、婚嫁金，而且又对安全性要求较高，那我们就可以选择锁定利率的复利资产。

我们想说的是整个社会在变化，整个金融市场也在变化，以前保本的理财现在打破刚性兑付了，以前收益十点几的，现在只有一点几了。

所以当利率下降这头灰犀牛已经向我们奔跑而来时，如果再去忽视它，就只能去接受在未来本金不再安全，收益也不再确定，利率也越来越低的现实了。如果去选对市场上的工具，客观做一个比较，做一个资金的分散，那么我们也可以获得一个更加从容、锁定利率的规划。

最后，希望大家能通过科学规划，利用时间和复利，在安全的前提下实现变富、守富、传富。